Иранская компания Iran Khodro была образована в 1959-ом году. Изначально она называлась Khаvаr Company. В 60-е годы страна остро нуждалась в автомобильных шинах, и эта задача была основополагающей в деятельности предприятия. К 1962-му году Khаvаr Company приобрела статус лидирующего в Иране производителя автомобильных покрышек. В этом же году она стала частью корпорации Khodro, специализирующейся на выпуске и реализации запчастей для автомобилей. В 2002-ом году производственная мощность компании возросла, она объединяла два предприятия. Их специализация заключалась, с одной стороны, в выпуске шин, а с другой, в конструировании автобусов. Руководство компании приняло решение переименовать компанию в Iran Khodro Diesel Company.